Российские фондовые показатели окрашены красным цветом на негативном внешнем фоне из финансового сектора США. Индекс ММВБ теряет более 2%.
Чистая прибыль американской корпорации Johnson & Johnson, крупнейшего в мире производителя товаров для здоровья человека, лекарственных средств и медицинского оборудования, выросла в III квартале 2009 года на 1,1% — до $3,35 млрд — против $3,31 млрд, полученных за аналогичный период годом ранее. Выручка Johnson & Johnson в III квартале уменьшилась на 5,3% — до $15,08 млрд с $15,92 млрд. По итогам III квартала Johnson & Johnson показала разводненную прибыль на акцию в размере $1,20 (годом ранее — $1,17). Опубликованная EPS превысила консенсус-прогнозы аналитиков: так, эксперты, опрошенные Thomson Reuters, прогнозировали прибыль на акцию в $1,13. Однако выручка Johnson & Johnson оказалась меньше ожидаемой на $100 млн.
Рейтинговое агентство Moody’s Investors Service ожидает сохранения «негативного» давления на рейтинги российских банков в ближне- и среднесрочной перспективе, что отражает опасения агентства относительно фундаментальных кредитных показателей банков. Первая волна мирового финансового кризиса, ударившая по банкам России 12 месяцев назад, была удержана своевременными и адекватными действиями правительства и ЦБ. Однако риск сохранения нестабильности для банковской системы остается относительно высоким. Причина — негативное давление на капитализацию и доходность на фоне ухудшения качества активов и ликвидности, вызванного низким уровнем доверия вкладчиков и несоответствием финансовых характеристик между активами и обязательствами банков. Негативный прогноз Moody’s в отношении российской банковской системы отражает оценку агентством возможного будущего направления развития фундаментальных условий в секторе в ближайшие 12-18 месяцев.
Объем проблемных кредитов российских банков к концу года превысит $110 млрд. Как отмечается в сообщении агентства, это составит около 20% общего объема кредитования. По оценке Moody’s, в середине 2009 г. около 11% кредитов ($70 млрд), в основном выданных до кризиса корпоративному сектору, относились к разряду проблемных. Однако достаточно большой объем долгов был реструктурирован.
CIT Group Inc не наблюдает интереса со стороны держателей облигаций в предложенном им варианте обмена долга, направленном на восстановление хрупкого баланса CIT. Это делает более вероятным банкротство компании, передает Reuters со ссылкой на источники, знакомые с вопросом. CIT Group Inc, коммерческий кредитор со 101-летней историей, стремится сократить по меньшей мере $5,7 млрд. задолженности. Держателям облигаций компании было предложено обменять их на новые со сроком погашения 4 и 8 лет. Держателями нот со сроком погашения в 2009 г. должно быть выплачено на каждый доллар долга до 90 центов новыми долговыми обязательствами и 10 центов акциями компании. Если такая схема не получит одобрения у инвесторов, CIT подаст иск в суд с целью защиты от кредиторов. Последний вариант, по сведениям источников, сейчас представляется наиболее вероятным. В IV квартале CIT необходимо погасить $3 млрд. обязательств и, похоже, кредитор не встречает понимания со стороны владельцев облигаций. По крайней мере, две группы инвесторов, настаивают на более выгодных условиях, чем предложенные компанией, заявил один из источников. Многие из них практически со стопроцентной вероятностью получат назад свои деньги даже в случае банкротства CIT.
Компания по продаже коммерческой недвижимости Capmark Financial Group Inc., созданная в 2006 году через выкуп ряда активов GMAC, готовится начать процесс банкротства. Возможно, это произойдет в конце следующей недели, сообщает Reuters. Банк, который принадлежит компании, продолжит работать во время процесса банкротства. Одновременно Capmark ведет переговоры с кредиторами, держателями облигаций и Федеральной корпорацией страхования вкладов. Пока что невозможно предсказать, сколько времени займет разбирательство в суде, уточнили осведомленные источники. В прошлом месяце Capmark объявила о том, что подаст документы на защиту от кредиторов на фоне квартальных убытков в размере $1,62 млрд. Capmark, которая вела переговоры о реструктуризации задолженности в течение многих месяцев, в настоящее время находится в тяжелом положении из-за ухудшения ситуации на рынке коммерческой недвижимости. Однако процесс банкротства не вернет деньги Kohlberg Kravis Roberts&Co., Goldman Sachs Group и Five Mile Capital, которые приобрели Capmark в марте 2006 года за $1,5 млрд. наличными, не считая задолженности в $7 млрд. Эта сделка была совершена как раз на пике развития рынка жилья в США. Источник агентства также сообщил, что компания будет принадлежать группе кредиторов из более чем 50 банков и 50 хедж-фондов. Среди них такие финансовые учреждения как Citibank и JPMorgan Chase. После выхода из процесса банкротства, Capmark, вероятно, свернет свою деятельность в течение пяти лет или больше, так как владельцы намерены ждать улучшения ситуации на рынке с тем, чтобы распродать большую часть активов компании.
После нескольких месяцев упорного сопротивления Bank of America Corp. планирует выдать документы с правовыми рекомендациями на покупку активов Merrill Lynch&Co., сообщает Associated Press со ссылкой на осведомленные источники. Источники в офисе Генерального прокурора Нью-Йорка сообщили агентству, что совет директоров BofA уже принял такое решение. Эти документы могут сыграть решающую роль в расследовании генпрокурора Эндрю Куомо (Andrew Cuomo), который стремится доказать, что в ходе этой сделки акционеры банка были введены в заблуждение. Речь идет о выплате примерно $3,6 млрд. в виде бонусов сотрудникам Merrill Lynch. Офис генерального прокурора и окружной судья продолжают собирать информацию по поводу укрытия информации от акционеров накануне их голосования по поводу одобрения покупки активов Merrill Lynch. До сих пор банк отказывался предоставить подробную информацию о правовой помощи, которую он получил. Напомним, что BofA согласился приобрести Merrill Lynch в организованной на скорую руку сделке в сентябре 2008 года, в самый разгар финансового кризиса, как раз тогда, когда Lehman Brothers готовился объявить о своем банкротстве. На собрании акционеров банк попросил акционеров одобрить сделку, пообещав при этом, что Merrill Lynch не будет платить своим сотрудникам бонусы в конце года без согласия его руководства. Однако в августе 2009 года BofA санкционировал выплату премий работникам Merrill в размере до $5,8 млрд., не поделившись этой информацией с акционерами. При этом потери Merrill составили в 2008 году рекордные для этого банка $27,6 млрд. В результате пострадали акционеры BofA, которым пришлось расплачиваться за финансовую поддержку государства на $45 млрд., из которых $20 млрд. пошли на компенсацию убытков Merrill.
ОБЗОР ДЕЛОВОЙ ПРЕССЫ
- Крупнейший ипотечный банк Великобритании Lloyds Banking Group может заплатить британскому правительству штраф размеров в 2 млрд фунтов стерлингов ($3,2 млрд) за отказ от участия в программе по страхованию проблемных активов объемом 260 млрд фунтов, сообщает агентство Bloomberg со ссылкой на информированные источники. Согласно условиям программы британского министерства финансов «Правительственная схема защиты активов» (GAPS) Lloyds должен был застраховать свои активы объемом 260 млрд фунтов стерлингов, заплатив государству премию в размере 15,6 млрд фунтов. Акции Lloyds в ходе торгов в Лондоне почти утроились в цене с тех пор, как в марте банк заявил, что его активы будут застрахованы государством. В обмен на гарантии Lloyds должен был передать правительству часть активов, что увеличило бы долю государства в капитале банка до 62%. Банк, напротив, уверяют источники, стремится уменьшить долю государственного участия в капитале, чтобы не продавать активы или подразделения, чего от него могут потребовать власти Евросоюза, поскольку банку необходимо подчиняться правилам о государственной поддержке. Соблюдение общеевропейских нормативов может повлечь фактический отказ от поглощения банка HBOS Plc, осуществленного в январе.
- В ФАС создан совет по рынку нефти Руководитель Федеральной антимонопольной службы (ФАС) Игорь Артемьев подписал распоряжение об учреждении специального экспертного совета по развитию конкуренции на рынках нефти и нефтепродуктов. Возглавит совет заместитель руководителя ФАС России Анатолий Голомолзин. Присоединиться к совету уже изъявили желание представители различных нефтяных компаний.
- Гвинея увеличивает претензии к «Русалу» Гвинея уточнила требования к ОК «Русал». Власти страны намерены требовать с компании $1 млрд в рамках дела о приватизации боксито-глиноземного комплекса Friguia. Гвинейский суд уже обязал «Русал» вернуть комплекс в госсобственность, но это решение не вступило в силу. Теперь Гвинея хочет подать новый иск — уже о денежной компенсации. Но юристы полагают, что власти страны не смогут взыскать деньги с российской компании даже в случае поддержки требований судом, а эксперты по региону называют требования Гвинеи «видимостью угрозы».
